警界老油条李沙展（周润发 饰）生性风流，靠着父亲昔日手下沾叔（黄沾 饰）的庇护，他在警局虽无法升迁，倒也过得清闲。新进警员曹里昂（李元霸 饰）的出现打破了这份宁静，曹里昂大胆且莽撞的办案方式让阿辉出尽洋相，阿辉虽对他心怀怨恨，但因上司命令，只能与他搭档。与此同时，毒枭罗茂森（徐少强 饰）的手下毒蛇炳将交易的毒品调包后私自售卖，毒蛇炳的妹妹马当娜（利智 饰）协助售毒。兄妹俩非法进入香港后相依为命，期望通过毒品生意改善生活。罗茂森团伙杀人一事引起警方关注，阿辉和曹里昂接手此案，他们很快从马当娜那里获得了线索。而罗茂森也发现了毒蛇炳偷梁换柱的行径，一时间，阿辉与罗茂森围绕马当娜展开了争夺。